Дядя Уоррен и его 88-летний компаньон Чарли Мангер продолжают крестовый поход против золота. Недавно в интервью CNBC Мангер сказал, что сейчас не Европа 1939 года, чтобы скупать золото и зашивать его в одежду. А деньги надо вкладывать в продуктивный бизнес.
Можно было бы напомнить этому пожилому господину, что те, кто купил золото десять лет назад, находятся в гораздо лучшем положении, чем те, кто в это же время купил акции компании Баффета и Мангера Berkshire Hathaway . За десять лет стоимость акции Berkshire Hathaway рухнула до 74 унций золота, тогда, как десять лет назад она стоила 238 унций. В реальности, голубые фишки золотодобытчиков за эти десять лет обогнали рост акций в пять раз!

Уоррен Баффет против золота. Кто кого?

Между тем, два месяца назад Уоррен Баффет в своем письме к акционерам серьезно осуждал покупку золота:
«Сегодняшний мировой фонд золота оценивается в 170 000 тонн. Если взять все золото и переплавить в один куб, то его сторона составила бы 68 футов. При сегодняшней стоимости в $ 1750 за тройскую унцию, общая стоимость золота составит примерно $ 9,6 трлн. Назовем этот куб грудой А.
Теперь давайте создадим груду Б, равную по стоимости. Для этого можно купить все американские пахотные земли (400 миллионов акров, ежегодная прибыль 200 миллиардов долл.) плюс 16 ExxonMobils (самая доходная компания в мире, ежегодная прибыль более 40 млрд. долларов). После этих покупок останется свободными около 1 трлн. долл. Можно ли представить такого инвестора, владеющего 9,6 трлн. долл., который стоит перед выбором груды А или Б.  
В течение ста лет 400 миллионов акров земли будут производить потрясающее количество пшеницы, холопка, кукурузы или любых других культур, независимо ни от какой стоимости валюты. Exxon Mobil, скорее всего, выплатит в виде дивидендов триллионы долларов своим владельцам (вспомните, что у нас 16 таких Exxons). 170 тыс. тонн золота останутся неизменными в размерах, и еще, вдобавок, не в состоянии ничего произвести. Вы можете даже ласкать этот куб, но он вам не ответит».
Скептик может легко доказать обратное, несмотря на презрение Мангера и Баффета. Фактически, практически и конкретно, золото разгромило всю производительность Berkshire Hathaway за последнее десятилетие.
Возможно, ненависть Баффета к золоту является его политикой. Дяде Уоррену есть за что ненавидеть золото. У золота нет точки зрения на деньги, его не волнуют Соединенные Штаты и экономика. Покупатели золота вкладывают деньги в антиправительственные фонды¸ против Федерального резерва, и очень подозрительно относятся к любым действиям правительства США.
Дядя Уоррен является ярым противником этого.
Сейчас золото стоит около $ 1610 за унцию. Серебро меньше $ 30. Золотодобытчиков, особенно небольшие компании, рвет кровью от ежегодного снижения добычи. Ведь это происходит во время небывалого спроса на желтый металл.
Материковый Китай импортировал в первом квартале из Гонконга золота в шесть раз больше, продемонстрировав, что страна может сменить Индию на первом месте. Сегодня Индия еще является крупнейшим в мире ежегодным потребителем этого металла в мире. Импорт золота из Гонконга с февраля по март равнялся 135 529 кг (135,53 тонн), по сравнению с 19 729 кг за аналогичный прошлогодний период (данные департамента переписи и статистики правительства Гонконга).
Вчерашние данные показали, что поставки в марте увеличились по сравнению с февральскими на 59%.
Это очень много.

На заметку: читайте наши статьи «Уоррен Баффет — биография самого успешного инвестора в мире» и «Руперт Мердок — путь к вершинам«, остальные расследования ищите в рубрике «Мировые Бренды«.

По данным сообщений Reuters:
«Спрос во второй по величине экономике в мире увеличился за счет ограничений на спекуляции с недвижимостью. Китай может стать крупнейшим ежегодным потребителем, согласно прогноза World Gold Council. В прошлом году общий спрос на золото в Индии составил 933,4 тонн, а в Китае – 769,8 тонны.
Перспектива превращения Китая в крупнейшего держателя золотых слитков отражает экономическую ситуацию в стране. Валовой внутренний продукт с 2000 года увеличился более чем в 2 раза (данные Всемирного Банка). Страна уже стала крупнейшим в мире потребителем меди и крупнейшим производителем стали.

Поставки золота на материк выросли в марте до 62 913 кг (данные Гонконга). Для сравнения: 39 668 кг в феврале и 9 166 кг в марте 2011 года. Китай не публикует официальных данных о своем золоте. В прошлом году импорт из Гонконга вырос до 431 226 кг (более чем в три раза).
Покупки через Гонконг могут свидетельствовать о том, что материк накапливает золото, — сообщала в феврале Лондонская Sharps Pixley Ltd. Последние данные о резервах были обнародованы два года назад, тогда они составляли 1054 тонны».
В свете нападок Баффета и комментариев Мангера, возникает вопрос: «Неужели они думают, что китайцы являются нецивилизованными для покупки золота, или они таким образом показывают свое презрение к американцам, и без этого недоверяющим своему правительству?»
Сейчас акции небольших компаний добычи самые дешевые за последние годы, при этом, многие продаются ниже своей стоимости.
Это признак того, что инвесторы в этом секторе панически продают из страха. А это означает, что акции кричат «покупайте».
Или просто спросите дядю Уоррена.